3mshibor利率什么意思

Shibor利率是指上海银行间同业存放利率（Shanghai Interbank Offered Rate）。它是一种反映了***银行间市场短期借贷成本和市场流动性的利率。Shibor利率由各家商业银行根据市场供求情况报出，并经过加权平均处理后进行公布。Shibor利率通常包括隔夜（O/N）、1周（1W）、2周（2W）、1个月（1M）、3个月（3M）、6个月（6M）和1年（1Y）等不同期限品种。

Shibor利率是上海银行间同业存放利率的缩写，是一种反映***银行间市场短期借贷成本和市场流动性的利率。各家商业银行根据市场供求情况报出各个期限的拆借利率，经过加权平均处理后，公布各个期限的平均拆借利率即为Shibor利率。

Shibor利率目前总共公布8个标准期限品种，分别为隔夜（O/N）、1周（1W）、2周（2W）、1个月（1M）、3个月（3M）、6个月（6M）和1年（1Y）。不同期限品种的Shibor利率反映了不同期限的短期借贷成本和市场流动性。

根据Shibor均值（3M）的历史走势图，可以观察到Shibor利率呈现出不同的趋势。当Shibor处于低位时，说明银行资金充裕，借贷利率越低；而当Shibor处于高位时，说明银行资金紧张，借贷利率越高。

利率倒挂是指较短期限的利率高于较长期限的利率。在负债端，Shibor3M和FR007的长时间倒挂主要出现在2013年的钱荒期间和年底。这主要是由于流动性冲击对短期利率FR007的影响远大于Shibor3M，导致短期利率相对较高。

负债结构的缓释必然会带来资金利率曲线的变化。Shibor3M的上行期主要源于同业存单净融资额增加的供给冲击，从而导致借贷利率上升。这种影响会进一步推动债券市场的变化，从而给交易带来更多的空间。

Shibor利率是上海银行间同业存放利率的缩写，反映了***银行间市场的短期借贷成本和市场流动性。各个期限的Shibor利率对于银行资金供求和借贷利率有着重要影响。研究Shibor利率及其变化趋势能够帮助人们了解银行市场的资金流动状况和市场利率变化。